ما هو الاعتماد المستندي؟

الاعتماد المستندي تعهّد من بنك بالدفع للبائع عند تقديمه مستندات مطابقة لشروط الاعتماد. وهو يحلّ ملاءة البنك محل ملاءة المشتري.

ولهذا يبقى الأداة الافتراضية بين طرفين يتعاملان للمرة الأولى، وفي الصفقات التي يجهل فيها البائع مركز المشتري المالي. وتُفتح معظم الاعتمادات خاضعة لـ UCP 600، قواعد غرفة التجارة الدولية.

المبدأ الحاكم أن البنوك تتعامل مع المستندات لا مع البضائع. فإذا كانت المستندات المقدَّمة مطابقة في ظاهرها وجب على البنك الدفع، ولو تبيّن أن الشحنة معيبة. وإذا لم تكن مطابقة جاز للبنك الرفض، ولو كانت الشحنة سليمة تمامًا.

وهذا يعمل في الاتجاهين. فهو يمنح البائع يقين الدفع مقابل مجموعة مستندات يتحكم فيها، ولا يمنح المشتري أي حماية بشأن الجودة — ولهذا فمحل الفحص المستقل وشهادة التحليل ضمن المستندات المطلوبة.

تُرفض نسبة كبيرة من التقديمات الأولى بسبب تحفظات: تاريخ خارج المدة، وصف غير متسق، تظهير ناقص. ويمكن تصحيح التحفظات عادة أو قبولها بتنازل من المشتري، لكن كل دورة تكلف وقتًا وأحيانًا موقفًا تفاوضيًا.

والاعتماد المعزز يضيف تعهد بنك ثانٍ، في بلد البائع عادة، فيزيل مخاطر البنك المصدر ومخاطر البلد. وهو أغلى، ويستحق كلما كان البنك المصدر أو ولايته القضائية تعرضًا لا يقبله البائع.